5分でわかる新NISAの授業。メリット・デメリットをまとめてみた

2026年2月13日

とうちゃん

「新NISAって最近よく聞くけど、結局なんなの？」

2024年から新制度に移行したNISA制度。あなたはついていけていますか？

皆さん、こんにちは。元教員の「じろう」です。

新NISA（ニーサ）を一言で説明するなら、「国が用意してくれた、投資の利益に税金がかからない魔法の箱」です。本来、投資で利益が出ると約20%の税金が引かれますが、NISAの枠内で行った投資については、その税金が１円もかかりません。今回は、難しい専門用語をできるだけ使わず、「NISAのきほん」を解説します！

1時間目：NISAは「利益に税金がかからない魔法の箱」

まず、投資の「ルール」を知っておきましょう。普通、株や投資信託で10万円の利益が出ると、約2万円が税金として引かれます。

ここでいう利益とは、売買によるものが代表的ですが、配当金にも税金はかかります。受け取る利益が大きくなればなるほど、約20％という税率は大きな差となるため、将来の資産形成をめざす個人投資家には重荷となっていました。

しかし、ここで始まったNISAという制度を使って投資をすれば、利益はすべて自分のもの。税金は1円もかからないという「魔法の箱」です。もともとNISA制度はありましたが、2024年に新制度へ変更し、より効果の大きいものへ強化されました。

2時間目：新NISAにある「2つの部屋」を知ろう

新NISAの箱の中には、毛色の違う「2つの部屋」があります。下の表に示したように、基本的な年齢や非課税期間は変わりませんが、対象となる商品や上限額が異なります。

つみたて投資枠は、安定した商品を定期的に少しずつ積み上げる部屋。土台を固める「守りの投資」であり、コツコツ長く続けたい人に向いています。一方で、成長投資枠とは、好きなものを自由に選べる部屋。ある程度ハイリスク・ハイリターンな株であっても購入することができるため、「攻めの投資」も可能です。好きな株にも挑戦したい人に向いています。

「どっちを使えばいいの？」と迷った人、「全くの初心者で株なんで選べない！」という人は、まずは「つみたて投資枠」だけで十分です！まずは土台を固めるのが成功の近道ですよ。

3時間目：新NISAの「3つのすごいところ」

なぜ、今みんながNISAを始めているのか。その理由は3つの「自由」にあります。

期限の自由： いつまで持っていてもOK。一生、非課税です。
引き出しの自由： 「車を買いたい」「教育費が必要」となったら、いつでも売ってお金に戻せます。
金額の自由： 最大1,800万円まで投資可能。月1,000円からでも始められます。

金額についてはややわかりにくい面があるのですが、最大1800万円や年間360万円の投資枠は、１度使い切ったら終わりというわけではありません。例えば、2025年に1800万円分の株を買ったとすると、一旦NISAの枠を使い切ったことになりますね。しかし、そのうち200万円分の株を売却したら、翌年に200万円分の枠が復活します。

実際、18000万円分の投資を一気にできる人は少ないと思いますので、コツコツつみたてていく分には数年間放置しても枠は埋まりませんし、定期的に売却して利益を獲得していけば、枠が少なすぎて困ることはないのではと思います。

4時間目：デメリットもしっかり教えます(落とし穴)

ここまで良いことしか話してきませんでしたが、うまい話ばかりではありません。デメリット、リスクもしっかり伝えていきます。

元本割れの可能性がある： 銀行預金と違い、預けたお金が一時的に減ることがあります。
損をしても「相殺」できない： 他の口座で損をした時、NISAの利益と差し引いて税金を安くする、といった裏技が使えません。

どれだけ安定した商品とはいっても、投資に絶対はありません。世界的な金融危機、政治情勢などにより、大幅な下落をすることもあります。極力大きなマイナスにならないよう、考慮していたとしても、全体が下がってしまえば元々投資していたお金(＝元本)より少なくなることもあり得ます。これを元本割れと呼びます。

２つ目に書いた「損失で相殺」というものは、NISA制度以外で投資をしている人ならわかる話ですが、少しややこしいです。冒頭に利益に20％の税金が課されるという話はしましたね。100万円の利益が出たら、20万円の税金を支払います。しかしその後、同じ人が100万円の損失を出したとしましょう。トータルで考えれば…？プラマイゼロですよね。

この人は結果全く稼げなかったのに、20万円の税金は取られたまま…？となると可哀想なので、相殺して20万円の税金は返しましょう。というのが損失で相殺するということです。一定期間であれば、申請するだけで相殺ができるのですが、NISA制度にはこれが適用されません。元々税金を取らない制度なので、損をしたときだけお金が返ってくるわけないですもんね。